Abgefallene Wasserunternehmen wurden in Genossenschaften umgewandelt. Abgeordnete und Bürgermeister nahmen vor dem Premierminister vor, dass es einen „dritten Weg“ gäbe, um mehr Kontrolle über diese Unternehmen zu erlangen, während die Debatte über die Verstaatlichung von Thames Water weiterlief. Andy Burnham äußerte sich besorgt über die Zunahme der Staatsverschuldung, die die Finanzprognosen des Finanzministeriums als Folge einer Verstaatlichung der Wasserversorger anzeigten.
Burnham forderte zuvor die „öffentliche Kontrolle“ der Unternehmen, die Abwasser in die Wasserläufe Englands leiteten, Gebühren erhöhten und in Infrastruktur investierten. Labour-Abgeordnete und regionale Bürgermeister argumentierten jedoch für ein gemeinschaftliches Modell. Dieses Modell sah vor, dass Wasserunternehmen in nicht-gewinnorientierte Körperschaften umgewandelt wurden, die von lokalen Personen geführt wurden. Diese Struktur sollte das Risiko der Schulden beseitigen und gleichzeitig die öffentliche Kontrolle ermöglichen.
Diese Intervention erfolgte im Zuge der Veröffentlichung eines Berichts der Good Growth Foundation über Wasserkooperativen. Helena Dollimore, eine Labour-Abgeordnete, forderte Burnham auf, „das Zeitalter der Ausbeutung“ in der Wasserindustrie zu beenden. Sie initiierte die Pläne für das gemeinschaftliche Modell in Unterstützung mehrerer Bürgermeister und Gewerkschafter. Sie betonten, dass dieses Modell die Kontrolle in die Hände der Menschen zurückführen und es erlauben würde, die Entsorgung von Abwasser in den Flüssen zu stoppen.
Der Bericht empfahl, den Rest des Sektors durch strengere Regulierung zu unterrichten. Jedes Unternehmen sah sich härteren Vorschriften ausgesetzt, darunter verstärkte Überwachung, engere Beschränkungen für die Gehälter der Führungskräfte sowie ein Verbot von Dividenden, es sei denn, das Unternehmen erfüllte bestimmte Leistungsziele. Unternehmen, die unter diesen Bedingungen scheiterten, sollten in eine Sonderverwaltungsregime überführt und anschließend in das Genossenschaftsmodell überführt werden.
Die Abgeordneten und Bürgermeister forderten, dass Burnham einen Mechanismus zur Lastenverteilung für das Sonderverwaltungsregime einführen sollte. Dieser Mechanismus sollte dem ähnlich sein, den die Bank von England für insolvente Banken verwendete, sodass die Kosten des Scheiterns auf die Aktionäre und Gläubiger und nicht auf die Steuerzahler fielen. Unternehmen, die aus dem Sonderverwaltungsregime hervorgingen, mussten als nicht-gewinnorientierte Genossenschaften handeln, anstatt an den Höchstbietenden verkauft zu werden.
Oliver Coppard betonte, dass Wasser eine unverzichtbare Versorgung sei, die nicht an den privaten Sektor ausgelagert werden dürfe. Er erklärte, dass ein Genossenschaftsmodell die Kontrolle in die Hände der Menschen zurückführen und die Kosten niedrig halten würde. Dies erlaubte es der Politik, endlich in die unaufhaltsame Einleitung der Abwasserentsorgung in die Flüsse einzugreifen. Die Autoren des Berichts erklärten, dass dieses Modell die Schulden der Wasserunternehmen nicht auf die Staatsbilanz bringen und den Kunden mehr Kontrolle über die Unternehmensführung gäbe.